Pääseekö suorilla hyvin hajautetuilla osakesijoituksilla keskimäärin kuinka paljon parempaan tuottoon kuin rahastoon sijoittamalla?
Tarkoitan tilannetta, jossa suoria osakesijoituksia pienillä pääomilla tekevän henkilön tietämys asiasta olisi samalla tasolla kuin rahaston salkunhoitajan.
Tarkoitan tilannetta, jossa suoria osakesijoituksia pienillä pääomilla tekevän henkilön tietämys asiasta olisi samalla tasolla kuin rahaston salkunhoitajan.
Vastaukset 6
Vanhimmat
Jos teet suoria osakesijoituksia pienellä pääomalla, joudut kohtuuttomien kulujen hillitsemiseksi keskittämään sijoitukset harvempiin osakkeisiin kuin rahasto tekee. Siksi vastaus kysymykseesi lienee selvä: samoilla tiedoilla valinnat osunevat muuten samoihin osakkeisiin mutta ero syntyy hajautuksen laajuudessa/suppeudessa - eli suorissa osakkeissa keskittyisit varmaan "parhaisiin" osakkeisiin ja lopputulos olisi joko paljon parempi tai paljon huonompi tuotto kuin rahastossa.
Rahastot ovat aina aktiivisesti hoidettuja mistä syystä kalliita asiakkailleen ja täysin vastuuttomia tuotosta.Myöskin potentiaalisia pääoman säilyttäjiä ei pörssissä ole kuin n 5kpl.Suora osakesijoitus on kannattavampaa osakkeet kannattaa ostaa ja unohtaa sitten noin 5v niiden seuraaminen,säilyy mielenrauha ja ei elätä välittäjiä turhaan.
Jos ostat muutamaa osaketta ja unohdat ne 5 vuodeksi, olet aikamloinen riskinottaja. Jos tiedät ennalta, mitkä ovat parhaita osakkeita, mikset keskitä kaikkia rahojasi pelkästään siihen kaikkein parhaaseen? Ota vielä lainaakin ja lyö oikein kunnolla rahoiksi.
Rahastoista löytyy edullisiakin, esimerkiksi muutamat indeksirahastot. Niissä olet mukana markkinoiden yleisessä kehityksessä, joka tuottaa sinulle edullisen tuloksen paljon suuremmalla todennäköisyydellä kuin muutama satunnaisesti valikoitu yksittäinen osake.
Jos nyt valitset vaikka viisikin "parasta" ja "lupaavinta" osaketta ja unohdat ne salkkuusi viideksi vuodeksi, voit aivan hyvin päätyä pakkaselle. Ajattele esimerkiksi Raisiota ja monia muita erittäin lupaavia osakkeita vuosilta 1997-98. Tuolta ajalta löytyy oikeasti useita osakkeita, jotka ovat edelleen pakkasella, vaikka koko Helsingin pörssi on noussut huimasti korkeammalle.
Pariin osakkeeseen sijoitusten keskittäminen on silkkaa riskipeliä.
Itse olen harrastanut kumpaakin tapaa, sillä myös osakkeesta itsestään riippuu seurannan tarve.
Jos kurssiin on ladattu suuria odotuksia niin ne voivat toteutua kahdella eri tavalla.
Jos taas firma toimii alalla jossa ei suuria intohimoja esiinny mutta kassavirta on tasaista, niin sen voi melko rauhassa jättääkin salkkuun.
Indeksirahastot eivät ole välttämättä nekään mikään viisastenkivi, niitä on monenlaista ja monelle alalle keskittynyttä, niissäkin joutuu itse miettimään tulevaa kehitystä, ei se niissäkään ole mitenkään taattu.
Poistavat kyllä huonon salkunhoitajan aiheuttaman riskin ja pienempi kustannusrakenne takaa varmemman tuoton.
Lainaa kannattaa aina olla.
Jos on olemassa mahdollisuus että tuotto ylittää korot ja pystyy joka tapauksessa hoitamaan lyhennykset kurssien kehityksestä huolimatta niin se on vipu vailla vertaa.
Ottaahan ne jotkut lainaa kaikenlaisiin kestokulutushyödykkeisiin ja lomamatkoihinkin, niistä harvemmin saa rahat moninkertaisesti takaisin kuten on mahdollista sijoittamisessa.
Riittävän hajautuksen saa jo 5 eri aloilta valitulla osakkeella ja niitä on vielä niin vähän että on mahdollista seurata niiden kehitystä ja tarvittaessa reagoida kurssiliikkeisiin.
Esim.Raisioon oli aikanaan ladattu margariinihuumaa niin paljon että sitä olisi pitänyt seurata.
Ostin joskus 2002 vuonna Fortumia, sen jälkeen olen saanut siitä Nesteen osakkeet ja myynyt ne ja saanut monet hyvät osingot.
Tällä hetkellä sijoitus on jo tuottanut itse itsensä ylitse oikein selvästi.
Voin ottaa osingot kurssiliikkeistä huolimatta rauhassa ja jos joskus tarvitsen rahaa niin voin myydä osakkeet.
Osakerahastoissa tämä on vaikeampaa toteuttaa.
Tämän vuotiset osingot ylittävät n. 2,5 kertaisesti sijoittamiseen ottamani pankkilainan korot.
Vuonna 1998-1999 siirryttiin pörssissä euron käyttöön jo ennen kuin se oli maksuvaluutta päivittisessä kulutuskaupassa.Silloin oli moni osake 50e -90e jolloin ei vielä ymmäretty euron arvoa.Ainoat osakkeet mitkä kestivät laskun noin 20% pudotuksella olivat perusteolisuuden osakkeita, mm noikia ym uusteknologiat putosivat noin 90%.Myöskin on liian suuri riski sijoittaa vain yhteen osakkeeseen "parhaaseen".Pörssissä ei ole täysin riskittömiä osakkeita muuta kuin pari perusteollisuuden osaketta ja isompaa teknologiaa minkä taseet vakuus riittävät, pääoman säilyttämisen täten estyy "konkurssiin" meno. Milloin kaikki rahat ovat pois.Myöskin niillä osakkeilla käydään pääasialliset vaihdot toisten osakkeiden kauppa onkin sitten hiekkalaatikko leikkiä.
suosittelen rahastoja, joissa on pienempi riski tai sitten hajautettuihin sij. esim. omx:ää