TÄÄ OLI YHEL KESKUSTELU PALSTALLA. PANKKI AMMATTILAISET KIRJOITTANU KUULEMMA:
Epäilen, etteivät pankit avaudu Kyproksella vielä ainakaan tällä viikolla. Niissiä ei todennäköisesti ole enää ollenkaan rahaa sisällä. Nykylainsäädännön (Basel II) mukaan pankeilla täytyy olla 0-12 % vakavaraisuusaste, riippuen pankin riskienhallintajärjestelmistä, sen asiakkaiden riskiluokituksesta ym. (Aiemmin Basel I:n aikakaudella vakavaraisuusprosentti oli kaikille sama 10.)
Mitä vakavaisuus siis tarkoittaa: Jos vakavaraisuussäännös olisi tuo 10%:ia (todennäköisesti Kypros on katsonut, että pienempikin määrä riittää) ja pankilla on käteistä holveissa 100 000€, voidaan sitä vastaan antaa ulos lainaa. Tällä voidaan lainata ulos 900 000 €, jolloin holvissa on 10%:ia lainatusta pääomasta tallessa. Lainatulle rahalle saadaan vielä muutaman prosentin korkoa sen takaisinmaksusta, eli pankilla on 100 000 euroa ja 900 000 euron arvoinen velkapaperi.
Mitä tuossa siis tapahtui? Luotiin tyhjästä rahaa 900 000 euroa. Aivan, sitä ei keskuspankki laskenut liikkeelle, vaan se syntyi lainauksessa. Raha on lainaa, jonka joku on luvannut maksaa takaisin. Jos kuviota jatkaa eteenpäin, tuo 900 000 € arvoinen velkapaperi voidaan myydä eteenpäin, esimerkiksi 910 000 €:lla. Oletuksena on, että sen riskiluokitus on sellainen, että oletuksena on sen pääoman takaisinmaksu ja ainakin kymppitonnin korko, mahdollisesti enemmänkin. Joku taho voi arvella saavansa siitä takaisin miljoonan ja ostaa mielellään paperin pois 910 000 eurolla.
Mitäs pankin rahoille nyt tapahtui? Pankilla onkin yhtäkkiä miljoonan verran selvää käteistä ja vielä kymppitonni päälle. Tätä vasten voidaankin lainata ulos jo yhdeksän miljoonaa euroa ja sama peli yhä uudelleen ja uudelleen läpi.
Lopputulos voi olla, että pankin vakavaraisuusaste on edelleen se 10%:ia ja sillä on 10 miljardia euroa rahaa (vakavaraisuusaste täyttyy), jonka lisäksi ulkona on vaikkapa 80 miljardin arvosta velkapapereita, joita ei ole myyty. Pankki katsoo, että uusia lainanottajia ei enää ole tulossa vanhoja enemmän, vaan rahoja kannattaisi sijoittaa jonnekin. Vieressä on esimerkiksi Kreikka, joka maksaa, sanotaanko 10-15%:n korkoa valtionlainoilleen. Valtiot on aina pelastettu, joten nämähän ovat hyvin tuottavia riskittömiä sijoituksia. Ei kun all-in näihin lappuihin. Tehdään samanlainen puliveivaus, jossa 10 miljardin verran lainattan toiselta pankilta ja annetaan vastineeksi nämä paperit.
Pankilla on edelleen se 10 miljardia rahaa, 80 miljardia ulkona velkoja ja 10 miljardilla Kreikan valtion velkapapereita. Mitä tapahtuu, kun EU tekeekin papereille 50%:n "tukanleikkuun" velkapääoman osalta? Tulee 5 miljardin luottotappio. Samaan aikaan Kyproksen pyramidipeli Oy menee konkurssiin, sille on lainattu 2 miljardia rahaa ja tämä vie muutaman kymmenen muutakin firmaa konkkaan. Kerrannaisvaikutuksineen koko doninoketju aiheuttaa sen, että pankille tuleekin vaikkapa 20 miljardia luottotappioita huomioiden velkapaperit. Sisällä on 10 miljardia käteistä (se oli silloin kun vakavaraisuus oli ok), 5 miljardin arvosta Kreikan riskittömiä hyvätuottoisia velkakirjoja ja 65 miljardilla ulkona lainoja, joille juoksee vielä korkoa.
Toinen pankki alkaa ahdistella ja kyselee sen 10 miljardin perään, jolla ostettiin niitä Kreikan velkakirjoja. Lainalle olisi irtisanomisperuste, kun oma pankki, joka oli lainannut tuon 10 miljardia on myös vaikeuksissa ja tarvitsisi rahaa. Tätä ovat tehneet ristiin saaren kaikki 10 pankkia, eli lainanneet toisilleen virtuaalista rahaa, joka on sijoitettu...huonosti. Kirjanpitäjät ovat Etelä-Euroopan malliin, että kyllä se siitä, eivätkä vietä unettomia öitä.
Tämän jälkeen julkisuuteen leviää tieto siitä, että venäläiset miljardöödit haluaisivat nostaa talletuksensa pois, kun niille maksettu 5%:n korko olisi aivan ok, mutta pankin vakavaraisuus rupeaa epäilyttämään.
Kotitehtäviä: Omistaako pankit niiden osakkeenomistajat vai ne, joilla on pankkien velat? Paljonko pankissa on rahaa? Paljonko sata tuhatta pankin asiakasta saa kukin, jos/kun he päättävät nostaa talletuksensa yhdellä kertaa? Missä on pankin kirjanpito ja kuinka "ajantasalla" se on? Voiko pankki avata ovensa?
PS. Oli vähän yksinkertaistettu, mutta periaate taisi tulla selväksi. Noin tämä ponzi toimii.
Epäilen, etteivät pankit avaudu Kyproksella vielä ainakaan tällä viikolla. Niissiä ei todennäköisesti ole enää ollenkaan rahaa sisällä. Nykylainsäädännön (Basel II) mukaan pankeilla täytyy olla 0-12 % vakavaraisuusaste, riippuen pankin riskienhallintajärjestelmistä, sen asiakkaiden riskiluokituksesta ym. (Aiemmin Basel I:n aikakaudella vakavaraisuusprosentti oli kaikille sama 10.)
Mitä vakavaisuus siis tarkoittaa: Jos vakavaraisuussäännös olisi tuo 10%:ia (todennäköisesti Kypros on katsonut, että pienempikin määrä riittää) ja pankilla on käteistä holveissa 100 000€, voidaan sitä vastaan antaa ulos lainaa. Tällä voidaan lainata ulos 900 000 €, jolloin holvissa on 10%:ia lainatusta pääomasta tallessa. Lainatulle rahalle saadaan vielä muutaman prosentin korkoa sen takaisinmaksusta, eli pankilla on 100 000 euroa ja 900 000 euron arvoinen velkapaperi.
Mitä tuossa siis tapahtui? Luotiin tyhjästä rahaa 900 000 euroa. Aivan, sitä ei keskuspankki laskenut liikkeelle, vaan se syntyi lainauksessa. Raha on lainaa, jonka joku on luvannut maksaa takaisin. Jos kuviota jatkaa eteenpäin, tuo 900 000 € arvoinen velkapaperi voidaan myydä eteenpäin, esimerkiksi 910 000 €:lla. Oletuksena on, että sen riskiluokitus on sellainen, että oletuksena on sen pääoman takaisinmaksu ja ainakin kymppitonnin korko, mahdollisesti enemmänkin. Joku taho voi arvella saavansa siitä takaisin miljoonan ja ostaa mielellään paperin pois 910 000 eurolla.
Mitäs pankin rahoille nyt tapahtui? Pankilla onkin yhtäkkiä miljoonan verran selvää käteistä ja vielä kymppitonni päälle. Tätä vasten voidaankin lainata ulos jo yhdeksän miljoonaa euroa ja sama peli yhä uudelleen ja uudelleen läpi.
Lopputulos voi olla, että pankin vakavaraisuusaste on edelleen se 10%:ia ja sillä on 10 miljardia euroa rahaa (vakavaraisuusaste täyttyy), jonka lisäksi ulkona on vaikkapa 80 miljardin arvosta velkapapereita, joita ei ole myyty. Pankki katsoo, että uusia lainanottajia ei enää ole tulossa vanhoja enemmän, vaan rahoja kannattaisi sijoittaa jonnekin. Vieressä on esimerkiksi Kreikka, joka maksaa, sanotaanko 10-15%:n korkoa valtionlainoilleen. Valtiot on aina pelastettu, joten nämähän ovat hyvin tuottavia riskittömiä sijoituksia. Ei kun all-in näihin lappuihin. Tehdään samanlainen puliveivaus, jossa 10 miljardin verran lainattan toiselta pankilta ja annetaan vastineeksi nämä paperit.
Pankilla on edelleen se 10 miljardia rahaa, 80 miljardia ulkona velkoja ja 10 miljardilla Kreikan valtion velkapapereita. Mitä tapahtuu, kun EU tekeekin papereille 50%:n "tukanleikkuun" velkapääoman osalta? Tulee 5 miljardin luottotappio. Samaan aikaan Kyproksen pyramidipeli Oy menee konkurssiin, sille on lainattu 2 miljardia rahaa ja tämä vie muutaman kymmenen muutakin firmaa konkkaan. Kerrannaisvaikutuksineen koko doninoketju aiheuttaa sen, että pankille tuleekin vaikkapa 20 miljardia luottotappioita huomioiden velkapaperit. Sisällä on 10 miljardia käteistä (se oli silloin kun vakavaraisuus oli ok), 5 miljardin arvosta Kreikan riskittömiä hyvätuottoisia velkakirjoja ja 65 miljardilla ulkona lainoja, joille juoksee vielä korkoa.
Toinen pankki alkaa ahdistella ja kyselee sen 10 miljardin perään, jolla ostettiin niitä Kreikan velkakirjoja. Lainalle olisi irtisanomisperuste, kun oma pankki, joka oli lainannut tuon 10 miljardia on myös vaikeuksissa ja tarvitsisi rahaa. Tätä ovat tehneet ristiin saaren kaikki 10 pankkia, eli lainanneet toisilleen virtuaalista rahaa, joka on sijoitettu...huonosti. Kirjanpitäjät ovat Etelä-Euroopan malliin, että kyllä se siitä, eivätkä vietä unettomia öitä.
Tämän jälkeen julkisuuteen leviää tieto siitä, että venäläiset miljardöödit haluaisivat nostaa talletuksensa pois, kun niille maksettu 5%:n korko olisi aivan ok, mutta pankin vakavaraisuus rupeaa epäilyttämään.
Kotitehtäviä: Omistaako pankit niiden osakkeenomistajat vai ne, joilla on pankkien velat? Paljonko pankissa on rahaa? Paljonko sata tuhatta pankin asiakasta saa kukin, jos/kun he päättävät nostaa talletuksensa yhdellä kertaa? Missä on pankin kirjanpito ja kuinka "ajantasalla" se on? Voiko pankki avata ovensa?
PS. Oli vähän yksinkertaistettu, mutta periaate taisi tulla selväksi. Noin tämä ponzi toimii.
Vastaukset 3
Vanhimmat
Turhaan ne kyproslaiset muita syyttelevät. Olisivat ottaneet pankkiensa johtamisessa käyttöön brasiliaiset periaatteet. Tai ainakin olisivat johtaneet pankkejaan kanadalaisittain. Mitkä periaatteet voisivat olla terveellisiä muissakin eurooppalaisissa pankeissa. Mistä olisi tietenkin seurauksena ollut (etukäteen) paljon valitusta, porua, jopa kyyneleitä, keplottelijoiden silmäkulmissa. Nyt odotellaan sitten miten laajalti voimme jälkikäteen kyynelehtiä.
Näinhän se menee. Pienimmälläkin pankilla on oikeus luoda rahaa tyhjyydestä virtuaalisesti lainanottajan tilille. Sitten kun lainan ottaja makselee sitä takaisin se tuhotaan sinne samaan tyhjyyteen ja vain koron osuus vähennetään siitä ennen tuhoamista, ja tämä korko pitäisi olla ainoa tapa miten rahaa syntyy maailman.
Valitettavasti rahasta ei voi tietää onko se jo lainarahaa joten pankit käyttää järjestelmää armottomasti hyväkseen ja nykyään jo 70% maailman bkt:n kasvusta luodaan finanssijärjestelmään vaikka ne eivät käytännössä osallistu tuottavaan työhön näin merkittävästi.
Huom. normaali idiootit luulee, että keskuspankit valvoo lainarahan määrää, mutta näinhän ei käytännössä ole koska kaikki on velkaa kaikille, niin lainamääriä ei voi selvittää vaan pitää yrittää selvittää asia rahavirroista tai jostain taseista ja pankit ovat ammattilaisia huijaamaan näitä joten keskupankilla jää vaihtoehdoksi vain luoda tarpeeksi rahaa, että kaikille se riittää ja ettei koko järjestelmä romahda ketjureaktiona.
Miksi ei koskaan kerrota, kelle tai mille sitä ollaan velkaa?
Siitä selviäisi kytkökset.
Ja mitkä ovat velan ehdot, onko kovakin korko.
Ettei taas pelastettaisi rikkaita raha-ahneita sijoittajia.
Ja mitä ne velkojat pystyisivät tekemään jos niitä
velkoja ei nyt heti tai pitkään aikaan maksetakkaan takaisin.
Jäädytettäisiin velanmaksu joksikin aikaan jotta tilanne rauhoittuisi.